Néovacs : la continuité d’exploitation est assurée pour 12 mois

Grâce à une gestion stricte de ses dépenses, Néovacs a amélioré son résultat d'exploitation à -3,6 ME au 1er semestre 2024 (-3,7 ME au 1er semestre 2023), malgré une dépréciation de 0,6 ME sur les créances liées à Pharnext.

Dans le même temps, le résultat financier semestriel ressort à -5,2 ME (-0,5 ME un an plus tôt), dont -4,1 ME de dépréciation d'actifs financiers liés à Pharnext. le résultat exceptionnel passe de -0,5 ME à -22,7 ME, là encore lié à hauteur de -21 ME à l'exposition sur le dossier Pharnext.

Au final, le résultat net semestriel ressort à -31 ME, dont -25,7 ME liés au dossier Pharnext. Hors cette opération, le résultat net ressortirait à -5,3 ME (-4,3 ME un an plus tôt).

Au 30 juin 2024, la trésorerie brute ressort à 0,2 ME, en baisse de 0,7 ME sur 6 mois, soit le montant réinvesti dans le dossier Pharnext au cours de la période. Retraité de cet élément, les flux de financement de la période ont couvert la consommation de trésorerie liée aux opérations et aux investissements.

Au 30 juin 2024, Néovacs disposait de 18,6 ME de fonds propres totaux (dont 1,1 ME au titre des ORA en cours d'equitization), d'un endettement financier brut de 0,5 ME, intégralement composé d'obligations à convertir en actions, et d'une trésorerie brute de 0,2 ME. Le crédit d'impôt recherche (CIR) à encaisser au titre de l'exercice 2023 (0,9 ME) ainsi que la capacité de financement résiduelle sur la ligne de financement (24,1 ME) doivent permettre d'assurer la continuité d'exploitation de la société à 12 mois.